Sommaire 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 Analyse des résultats .....................................................4 Analyse de la structure financière ..................................9 Analyse de la rentabilité ................................................14 Risque économique ......................................................16 Trésorerie ......................................................................17 Ratios ............................................................................ 18 Établissement des tableaux de flux de fonds et des tableaux de flux de trésorerie ..............................21 Rentabilité d'un projet d'investissement ....................... 25 Financement des investissements par emprunt ........... 28 Financement des investissements par crédit-bail ........ 32 Structure du financement .............................................34 Plan de financement ....................................................36 Gestion du besoin en fonds de roulement normatif ..... 38 Gestion des placements de trésorerie à court terme - Actions .....................................................................40 Gestion des placements de trésorerie à court terme - Obligations ...............................................................42 Gestion des financements de trésorerie à court terme ... 44 Budget de trésorerie .....................................................47 Avertissement Un nouveau règlement ANC 2022-06 a été adopté et est en cours d'homologation ; il sera applicable aux exercices ouverts à compter du 1er janvier 2025 (application anticipée possible). Les textes prévoient notamment : - des modifications du plan des comptes (PCG) ; - une nouvelle définition du résultat exceptionnel ; - la modernisation des états financiers. Les principaux éléments du nouveau règlement sont intégrés au fil de l'eau de cette nouvelle édition.